鋼價(jià)重返5000點(diǎn)高位：下游產(chǎn)業(yè)鏈面臨漲價(jià)煩惱

    到達(dá)了5000點(diǎn)的山頭后，鋼價(jià)終于在此刻歇了一歇腳

    切換到快跑道上一個(gè)月的鋼價(jià)，在到達(dá)了5000點(diǎn)的山頭后，終于在此刻整頓了一下姿勢(shì)，歇了一歇腳。

    2017年12月1日，鋼材價(jià)格指數(shù)在歷經(jīng)六年之后，再次沖上5000點(diǎn)的關(guān)口，上一次出現(xiàn)這樣的價(jià)格水平，是在2011年4月。

    這個(gè)數(shù)字對(duì)于中國(guó)制造業(yè)的不同行業(yè)來說，意味多重：它像是一場(chǎng)持續(xù)的化學(xué)反應(yīng)。高企的鋼價(jià)如同其中的催化劑，讓這場(chǎng)反應(yīng)來得更加地劇烈，同時(shí)，也給這場(chǎng)化學(xué)反應(yīng)帶來了比想象中更加復(fù)雜的變化過程。

    在江南某地，一家國(guó)有造船廠在12月22日的下午開了一個(gè)長(zhǎng)達(dá)三個(gè)半小時(shí)的會(huì)，會(huì)議的主題是如何降低一艘貨輪的龐大采購(gòu)開支；在廣西柳州，工程機(jī)械制造商柳工感受到的成本壓力越來越大，但它和多數(shù)整機(jī)廠商依然希望守住產(chǎn)品售價(jià)不變的底限。在更加遙遠(yuǎn)的圣彼得堡，來自中國(guó)的加工貿(mào)易商傅立文則為過去一年每周見漲的軸承價(jià)格操心著。一個(gè)月前，這位中國(guó)商人輾轉(zhuǎn)來到了位于東北某地的軸承產(chǎn)業(yè)聚集地。在那里，傅立文試圖找到解決問題的辦法，同時(shí)他也發(fā)現(xiàn)了一些意想不到的情況。

    三個(gè)半小時(shí)的會(huì)議

    劉昆所在的物資部門正在得到前所未有的重視。

    2017年12月21日，公司召集采購(gòu)、生產(chǎn)的部門開了個(gè)會(huì)，會(huì)議從下午兩點(diǎn)一直持續(xù)到五點(diǎn)半，議題則主要與控成本有關(guān)。作為主管采購(gòu)和倉(cāng)儲(chǔ)的物料部門成為了這次會(huì)議的主角。

    這是一家央企造船廠位于江蘇江陰的分公司。負(fù)責(zé)采購(gòu)的物資部對(duì)于制造企業(yè)的重要性不言而喻，不過，在劉昆看來，從前該部門沒有得到應(yīng)有的重視。

    “我們一年采購(gòu)的金額有幾十個(gè)億，這個(gè)環(huán)節(jié)的成本哪怕降低1%，幾千萬就出來了。”劉昆說，但在過去，采購(gòu)一直按部就班地進(jìn)行:來了一搜訂單，后續(xù)就按照一艘船的原料用量進(jìn)行采購(gòu)。

    鋼材是造船業(yè)的最大采購(gòu)項(xiàng)目。

    進(jìn)入2017年12月中旬，略微出乎意外，江蘇地區(qū)的鋼材價(jià)格同全國(guó)的鋼價(jià)走勢(shì)一道，一反此前近乎扶搖直上的走勢(shì)，暫時(shí)進(jìn)入了一波震蕩式下跌的行情。劉昆所在的部門準(zhǔn)備趁著這波下跌的行情進(jìn)行年前的最后一批采購(gòu)。這次的招標(biāo)預(yù)備批量采購(gòu)，一次性簽訂好幾艘船的用鋼。

    劉昆介紹，一艘型號(hào)為81200的干散貨船，售價(jià)大約在2250萬美元。建造這么一搜巨輪，需要1000余種規(guī)格的鋼材，11000噸鋼板，300噸鋼管，1300噸球扁鋼，鋼材的成本要占據(jù)總造價(jià)的30%左右。

    船廠的采購(gòu)需要招標(biāo)，要獲取造船的訂單同樣需要招標(biāo)。半年前，鋼價(jià)遠(yuǎn)未達(dá)到現(xiàn)在價(jià)格的時(shí)候，這家江南的船廠以3500元的噸鋼預(yù)算價(jià)格接了一個(gè)訂單。但緊接著鋼價(jià)開啟了不停上漲的節(jié)奏，等船廠進(jìn)入決策繁瑣的采購(gòu)程序，鋼價(jià)的招標(biāo)價(jià)已經(jīng)達(dá)到了4790元每噸，僅鋼材一項(xiàng)就多出了1300萬元的預(yù)算。“原本估計(jì)這艘船的毛利潤(rùn)會(huì)在10%左右，現(xiàn)在這10%就這么沒了。”劉昆說，但對(duì)于船廠業(yè)績(jī)核算部門來說，這樣的結(jié)果會(huì)到明年才顯示出來——根據(jù)造船業(yè)的生產(chǎn)周期，一艘船從原料采購(gòu)到最終下水，短則需要10來個(gè)月，長(zhǎng)則需要一年半。

    劉昆介紹，一艘船的建造，不僅需要采購(gòu)鋼材原料，還需要采購(gòu)設(shè)備，即船用的主機(jī)、發(fā)電機(jī)、艙口蓋等配套件，這些東西多數(shù)都以鋼材為主要生產(chǎn)原材，價(jià)格同樣出現(xiàn)了幅度不等的增長(zhǎng)。

    現(xiàn)在，他的部門正在發(fā)揮著比以往任何時(shí)候都更重的話語權(quán)。“我們現(xiàn)在要把握這個(gè)時(shí)點(diǎn)。感覺鋼材什么時(shí)候要降了，就馬上向招標(biāo)部門提出需求，給我們批量招標(biāo)。”劉昆說。不過，面對(duì)節(jié)節(jié)攀升的鋼價(jià)，即便貴為央企，這家船廠在江南地區(qū)的采購(gòu)招標(biāo)中也顯得有些力不從心。

    多年身居船廠采購(gòu)部門的劉昆，長(zhǎng)期關(guān)注鋼價(jià)的走勢(shì)。劉昆預(yù)計(jì)，年前北方停工，南方搶工潮也逐漸接近尾聲，鋼價(jià)還有下挫的空間。過了春節(jié)，伴隨各種工程開工率的復(fù)蘇，以及限產(chǎn)的持續(xù)進(jìn)行，鋼價(jià)很可能再次回升。

    2017年12月15日，財(cái)政部出臺(tái)措施，自2018年1月1日起，中國(guó)取消鋼材產(chǎn)品出口關(guān)稅，適當(dāng)降低鋼坯產(chǎn)品出口關(guān)稅。劉昆判斷，這一政策還將顯著推高鋼材的出口，加上明年去產(chǎn)能還要去掉4500萬噸，年后價(jià)格更難降不下來。2017年12月8日，波羅的海干散貨指數(shù)在連升16日之后報(bào)收1702點(diǎn)，這是時(shí)隔近四年波羅的海指數(shù)首次重返1700關(guān)口。波羅的海指數(shù)的回升意味著，大部分散貨船舶公司都將開始盈利。

    中國(guó)造船企業(yè)的訂單量正與這樣的指數(shù)走勢(shì)相吻合。和這家江南船廠一道，中國(guó)主流船企從2017年開始，逐漸走出長(zhǎng)達(dá)10年的蕭條期，訂單持續(xù)增加。劉昆介紹，他所在的船廠，買家一部分來自日韓，一部分來自歐洲，還有相當(dāng)一部分來自中國(guó)本土。整體上，無論海外還是本土，訂單的量都在往上走。

    這是鋼價(jià)壓力之外的好消息。

    從瓦房店到圣彼得堡的軸承

    2017年11月16日，數(shù)據(jù)顯示，鋼價(jià)已經(jīng)到了一噸4370元左右。遠(yuǎn)在俄羅斯圣彼得堡的中國(guó)商人傅立文坐不住了，他迅速轉(zhuǎn)機(jī)到了大連一個(gè)叫做瓦房店的地方。

    這里是中國(guó)最大的軸承產(chǎn)業(yè)聚集地。傅立文是位高學(xué)歷商人，在圣彼得堡獲得博士學(xué)位后他便開始了中俄貿(mào)易的生意，主要的貿(mào)易產(chǎn)品就是軸承。每周，從大連、煙臺(tái)的港口，幾十噸的軸承產(chǎn)品通過海運(yùn)到達(dá)圣彼得堡，經(jīng)過這里工廠的簡(jiǎn)單加工后銷往東歐各國(guó)。

    此行去大連，是要對(duì)供應(yīng)商做一次摸底。2017年軸承產(chǎn)品的不間斷漲價(jià)，已經(jīng)給這位中國(guó)貿(mào)易商的情緒帶來了焦躁。在五天的時(shí)間里，傅立文走訪了八家軸承廠。緊接著，他又趕往山東省聊城、河北邢臺(tái)一帶繼續(xù)考察，那里同樣聚集著不少軸承商。

    過去一年的時(shí)間里，軸承產(chǎn)品的進(jìn)口價(jià)幾乎每周都在漲。鋼價(jià)的變化傳導(dǎo)到軸承產(chǎn)品的速度很快。傅立文告訴記者，接下來他需要提前為采購(gòu)策論做出調(diào)整，以規(guī)避價(jià)格波動(dòng)帶來的損失。每年，與傅立文的加工公司簽訂訂單的中國(guó)軸承廠商多達(dá)三、五十家，其中，多數(shù)是規(guī)模不大的廠商，就星羅棋布在瓦房店和聊城這樣的地區(qū)。“軸承品類繁多，質(zhì)量和技術(shù)含量也差別大。傅立文介紹說，”技術(shù)含量低的，原材料占價(jià)格的比重要超過50%，高精密的軸承鋼材成本可能只占10%。”“談判的難度在加大。從前拿貨之后結(jié)算貨款，現(xiàn)在必須先結(jié)貨款再拿貨了”，傅立文說。“環(huán)保因素，使得一部分小廠也關(guān)掉了。”傅立文提到，“眼下，軸承廠商惜售的心態(tài)較強(qiáng)。當(dāng)然，多數(shù)軸承廠日子并不好過。單接得少影響收入，單接得多，屆時(shí)又交不上貨。”

    傅立文說不準(zhǔn)，這樣的產(chǎn)業(yè)鏈異動(dòng)帶來的影響是好還是壞，但他能夠明白這其中的復(fù)雜：對(duì)小型廠商的沖擊是明顯的，但對(duì)于生產(chǎn)能力強(qiáng)的大廠家，在這樣的異動(dòng)中會(huì)得利更多。“從某個(gè)角度講，不僅是鋼價(jià)向制造業(yè)的下游傳導(dǎo)，鋼鐵行業(yè)正在發(fā)生的優(yōu)勝劣汰，在下游行業(yè)中也得到了傳導(dǎo)，小廠以后會(huì)慢慢地減少。”傅立文說。

    盡管軸承的價(jià)格在不停地上漲，但遠(yuǎn)在東歐的傅立文與瓦房店的簽單卻始終密集：2017年是軸承價(jià)格漲得最為明顯的一年，但這一年他的公司銷量在走高。

    東歐的經(jīng)濟(jì)在復(fù)蘇，旅居俄羅斯超過20年的傅立文，能夠感受到這樣的變化。傅立文告訴記者，這里的軸承有的來自中國(guó)，有的來自印度，還有的來自本土廠商。“中國(guó)的產(chǎn)品，質(zhì)量差異本身很大，檔次較多，中低端的產(chǎn)品還是以價(jià)格取勝，價(jià)格如果一再上漲，這些產(chǎn)品在當(dāng)?shù)氐母?jìng)爭(zhēng)力就難敵本土的產(chǎn)品了。”傅立文說。

    工程機(jī)械的煩惱

    曾艷在柳工集團(tuán)負(fù)責(zé)鋼材原料的采購(gòu)，也在時(shí)刻感受著鋼價(jià)的變化。她覺得，到了四季度末，工程機(jī)械產(chǎn)品的成本和售價(jià)之間的矛盾已經(jīng)到了爆發(fā)的邊緣。

    鋼企一直是工程機(jī)械行業(yè)最核心的供應(yīng)商。給柳工做鋼板供應(yīng)的是柳鋼，雙方保持多年的穩(wěn)定合作。兩個(gè)月前曾艷聽聞，行業(yè)內(nèi)要對(duì)挖掘機(jī)產(chǎn)品提價(jià)——一臺(tái)中型挖掘機(jī)提價(jià)一到兩萬元。但兩個(gè)月下來，這個(gè)倡議終究是雷聲大雨點(diǎn)小，沒有一家企業(yè)率先提價(jià)。

    “整個(gè)行業(yè)，誰也不愿先開提價(jià)這個(gè)頭，來自下游客戶的壓力很大，這會(huì)面臨流失客戶的風(fēng)險(xiǎn)。”曾艷說。在她的印象里，挖掘機(jī)產(chǎn)品，尤其是本土企業(yè)生產(chǎn)的挖掘機(jī)，已經(jīng)多年沒有聽到漲價(jià)這個(gè)說法了?；臃倍嗟膬r(jià)格促銷在過去那些年倒是廠商和代理商們司空見慣的手法。

    挖掘機(jī)是應(yīng)用最為普遍的機(jī)械門類，也被認(rèn)為是反映工程量的一個(gè)先導(dǎo)性指標(biāo)。2017年，國(guó)內(nèi)挖掘機(jī)銷售在上一年的基礎(chǔ)上繼續(xù)強(qiáng)勢(shì)增長(zhǎng)，當(dāng)年11月銷量達(dá)到13822臺(tái)，同比增長(zhǎng)107.4%。

    “挖掘機(jī)目前還沒有實(shí)施漲價(jià)，”一位工程機(jī)械業(yè)內(nèi)人士向記者表示，“大中型挖掘機(jī)因?yàn)閱蝺r(jià)高，利潤(rùn)空間相對(duì)富余，廠家沒有漲價(jià)的聲音。中小型挖掘機(jī)價(jià)格本來就不高，競(jìng)爭(zhēng)十分激烈，原材料上漲這么多的情況下，已經(jīng)進(jìn)入虧損的區(qū)間了。”

    不過，在挖掘機(jī)漲價(jià)傳聞之前，裝載機(jī)已經(jīng)進(jìn)行了一輪提價(jià)。2017年9月2日，柳工集團(tuán)向其代理商發(fā)布了一則“漲價(jià)”的通知。通知表示：隨著鋼材及橡膠等原材料價(jià)格持續(xù)上漲，裝載機(jī)供應(yīng)鏈采購(gòu)成本不斷增長(zhǎng)，從10月1日起，對(duì)其相關(guān)機(jī)型提價(jià)1-2萬元。

    來自某工程機(jī)械門戶網(wǎng)站的分析師表示，不唯獨(dú)柳工，9月份國(guó)內(nèi)主流裝載機(jī)制造商均先后進(jìn)行漲價(jià)。在該人士看來，裝載機(jī)的提價(jià)實(shí)屬不得已之舉。過去多年來，該細(xì)分市場(chǎng)的競(jìng)爭(zhēng)已經(jīng)白熱化，國(guó)產(chǎn)設(shè)備利潤(rùn)率一直很低。如今成本大漲，裝載機(jī)率先漲價(jià)在意料之中。

    “我們的供應(yīng)商普遍反饋成本上漲的問題。除了鋼材供應(yīng)商，其他配套件廠商的壓力都很大。”曾艷說。

    2017年12月9日，國(guó)家統(tǒng)計(jì)局發(fā)布當(dāng)年11月份工業(yè)生產(chǎn)者出廠價(jià)格(PPI)。數(shù)據(jù)顯示，11月份PPI同比上漲5.8%，其中，通用設(shè)備制造業(yè)的PPI同比上漲1.3%。

    工業(yè)品出廠價(jià)格指數(shù)是衡量工業(yè)企業(yè)產(chǎn)品出廠價(jià)格變動(dòng)趨勢(shì)和變動(dòng)程度的指數(shù)。2016月初以來，PPI和鋼價(jià)一道，一直處在整體上升的通道中。但包括柳工在內(nèi)的工程機(jī)械商依然希望死守著不提價(jià)這道防線，能消化的成本盡量先消化。

    2017年12月5日，鋼價(jià)指數(shù)5230點(diǎn)，達(dá)到本年度最高點(diǎn)，其后兩周開始震蕩下行，到12月22日，鋼價(jià)指數(shù)跌至4890點(diǎn)。

    期貨市場(chǎng)的操盤手在關(guān)注著這一變化。“現(xiàn)在是一個(gè)正常的回調(diào)，前期限產(chǎn)導(dǎo)致的供應(yīng)緊張?jiān)诮诘恼{(diào)整之下，要重回供需平衡的狀態(tài)。”該期貨從業(yè)人士認(rèn)為，進(jìn)入深冬，需求的季節(jié)性因素下降，加上前期漲得太多，鋼價(jià)還有回調(diào)的空間。來自分析師則認(rèn)為，近期鋼價(jià)的驟然下行同時(shí)包含了技術(shù)性回調(diào)的因素，鋼價(jià)的高企，恐怕要持續(xù)到整個(gè)采暖季的結(jié)束。

    上述人士均認(rèn)為，待工業(yè)原材料的生產(chǎn)和價(jià)格合理回歸后，制造業(yè)才能迎來整體穩(wěn)定。包括鋼鐵行業(yè)在內(nèi)，中國(guó)的原材料市場(chǎng)在等待一個(gè)合理的回歸。